ETFs សម្រាប់មហន្តរាយអាហារសកល

វិបត្តិស្បៀងអាហារសកលអាចនឹងមកដល់ ប៉ុន្តែ ETFs មួយចំនួនអាចជួយរុករកដោយជោគជ័យនូវការធ្លាក់ចុះសក្តានុពល។

ការលុកលុយរបស់រុស្ស៊ីលើអ៊ុយក្រែនបានធ្វើឱ្យពិភពលោកកាន់តែញញើតជាងបញ្ហាមួយដោយបញ្ហាអំពើហិង្សា និងការរំលោភសិទ្ធិមនុស្ស។

ប៉ុន្តែតាមទស្សនៈពិភពលោក រុស្ស៊ី និងអ៊ុយក្រែនក៏ជាប្រភពសំខាន់នៃផលិតផលកសិកម្មផងដែរ ហើយការរំខានកំពុងមានផលវិបាកយ៉ាងធ្ងន់ធ្ងរទាក់ទងនឹងការផ្គត់ផ្គង់ស្បៀងអាហារ និងអតិផរណា។

ពិចារណាថា ជាមួយគ្នា អ៊ុយក្រែន និងរុស្ស៊ីមាន 12% នៃកាឡូរីដែលបានជួញដូរ រួមទាំង 28% នៃស្រូវសាលី 29% នៃ barley 15% នៃពោត និង 75% នៃប្រេងផ្កាឈូករ័ត្ន យោងតាម អត្ថបទនៅក្នុង The Economist. ការរំខានដល់ការផ្គត់ផ្គង់ស្បៀងអាហារសកលក៏ទំនងជាជំរុញឱ្យមានអតិផរណាផងដែរ។

អត្ថបទ Economist ក៏កត់សម្គាល់ផងដែរថាការកើនឡើងនៃថ្លៃម្ហូបអាហារបានជំរុញឱ្យអសន្តិសុខស្បៀងកើនឡើងពីផលប៉ះពាល់ដល់មនុស្ស 440 លាននាក់ទៅប៉ះពាល់ដល់ 1.6 ពាន់លាននាក់ហើយវានិយាយថា 250 លាននាក់កំពុងស្ថិតក្នុងភាពអត់ឃ្លាន។ នេះបង្ហាញថាអតិផរណាអាហារមិនទៅណាទេ។ ការការពារយ៉ាងហោចណាស់ផ្នែកមួយនៃការគំរាមកំហែងដែលអតិផរណាម្ហូបអាហារតំណាងឱ្យទ្រព្យសម្បត្តិផ្ទាល់ខ្លួនរបស់អ្នកវិនិយោគអាចជាបញ្ហានៃការស្វែងរក ETF ត្រឹមត្រូវ។

សមធម៌ ETFs ដើម្បីពិចារណា 

មធ្យោបាយដ៏សាមញ្ញបំផុតគឺស្វែងរកយុទ្ធសាស្ត្រសមធម៌ដែលមានរយៈពេលវែង ហើយមានជម្រើសមួយចំនួននៅក្នុងតំបន់នេះ ដែលធំបំផុតគឺ 2 ពាន់លានដុល្លារ។ VanEck Agribusiness ETF (MOO). ក៏មាន ២៩៧ លានដុល្លារផងដែរ។ iShares MSCI Global Agriculture Producers ETF (VEGI) និង២០លានដុល្លារ Invesco Dynamic Food & Beverage ETF (PBJ).

MOO ភ្ជាប់មកជាមួយសមាមាត្រចំណាយ 0.56% ខណៈពេលដែល VEGI គិតថ្លៃ 0.39% ។ PBJ គឺថ្លៃបំផុតគឺ 0.63% ។ បរិមាណប្រាក់ដុល្លារជាមធ្យមប្រចាំថ្ងៃរបស់ MOO នៅ $39.5 លានដុល្លារគឺប្រហែលប្រាំដងនៃ VEGI ។ អតីតគឺចាស់ជាង និងត្រូវបានបង្កើតឡើង ដោយបានបើកដំណើរការនៅពាក់កណ្តាលឆ្នាំ 2007 ខណៈពេលដែល VEGI បានចាប់ផ្តើមនៅដើមឆ្នាំ 2012។ PBJ គឺជាមូលនិធិចាស់ជាងគេ ដោយបានបើកដំណើរការនៅពាក់កណ្តាលឆ្នាំ 2005។ បរិមាណប្រាក់ដុល្លារប្រចាំថ្ងៃជាមធ្យមរបស់វាគឺ ៩,២៨ លានដុល្លារ។

ប៉ុន្តែ MOO មានភាគហ៊ុនត្រឹមតែ 56 ធៀបនឹង VEGI's 143 ។ ទាំងពីរមានទម្ងន់ធៀបនឹងសហរដ្ឋអាមេរិកដែលជិត 60% (58.75% សម្រាប់ VEGI និង 60.39% សម្រាប់ MOO) ។ ប្រទេសកាណាដា និងន័រវេស ដណ្តើមបានចំណាត់ថ្នាក់លេខ 2 និងលេខ 3 រៀងគ្នាសម្រាប់ VEGI នៅ 9.39% និង 5.42% ។ ទន្ទឹមនឹងនេះដែរ MOO មានទម្ងន់អាល្លឺម៉ង់នៅ 9.61% និងកាណាដានៅ 6.43% ។ ខណៈពេលដែលប្រទេសន័រវេសមានទម្ងន់ 5.31% នៅក្នុង MOO និងជាប្រទេសធំជាងគេទី 10 របស់ខ្លួន VEGI មិនរាប់បញ្ចូលប្រទេសអាឡឺម៉ង់នៅក្នុងប្រទេសកំពូលទាំង 31 របស់ខ្លួននោះទេ។ PBJ គឺជាមូលនិធិផ្តាច់មុខរបស់សហរដ្ឋអាមេរិក ដោយគ្រាន់តែមានភាគហ៊ុនចំនួន XNUMX ប៉ុណ្ណោះ។

រឿងរ៉ាវនៅតែបន្ត

ការជីកចូលទៅក្នុងវិស័យមូលដ្ឋានសម្រាប់មូលនិធិទាំងនេះបង្ហាញថា ឧស្សាហកម្មដំណើរការគឺជាវិស័យធំបំផុត ដោយផ្អែកលើប្រព័ន្ធចាត់ថ្នាក់ Thomson Reuters សម្រាប់ទាំង MOO និង VEGI ដោយកាលពីមុនបានថ្លឹងទម្ងន់វិស័យនេះនៅ 47% ហើយផ្នែកចុងក្រោយទម្ងន់វានៅ 61% ។ ឧស្សាហកម្មដំណើរការមានទម្ងន់ 11% នៅក្នុង PBJ និងជាវិស័យធំទីបីរបស់ខ្លួន។

MOO និង VEGI មានការកាន់កាប់ 33 ដូចគ្នា ប៉ុន្តែមានតែ 10 ទៅ 10 ដូចគ្នាជាមួយ PBJ ។ ក្នុងចំណោមការកាន់កាប់កំពូលទាំង XNUMX របស់ MOO និង VEGI គឺ Deer & Co., Nutrien Ltd., Archer-Daniels-Midland Co., Corteva Inc. និង Mosaic Co. ក្នុងចំណោមនោះ PBJ រួមបញ្ចូលតែ Archer-Daniels-Midland នៅក្នុងកំពូលទាំង XNUMX របស់វាប៉ុណ្ណោះ។ ការកាន់កាប់។

ប្រសិនបើអ្នកក្រឡេកមើលកត្តាបង្ហាញនៃមូលនិធិសមធម៌ទាំងបីនោះ មានចំនួនជាក់លាក់នៃភាពស្រដៀងគ្នាក្នុងចំណោមកត្តាឈានមុខគេ។ ការបង្ហាញពីកត្តាកំពូលទាំងបីសម្រាប់ MOO គឺសន្ទុះនៅ 0.69 ទំហំទាបនៅ 0.22 និងការប្រែប្រួលទាបនៅ 0.14។ សម្រាប់ VEGI ការបង្ហាញពីកំពូលទាំងបីគឺសន្ទុះនៅ 0.88 ទំហំទាបនៅ 0.33 និងតម្លៃនៅ 0.13 ។ ការបង្ហាញពីកត្តាកំពូលទាំងបីរបស់ PBJ គឺមានទំហំទាបនៅ 0.94 ភាពប្រែប្រួលទាបនៅ 0.89 និងសន្ទុះនៅ 0.57។

ទីបំផុត MOO និង VEGI តំណាងឱ្យការបញ្ចប់ផលិតកម្មនៃខ្សែសង្វាក់អាហារ ខណៈពេលដែលការកាន់កាប់របស់ PBJ កាន់តែស្រដៀងទៅនឹងបញ្ជីផលិតផលដែលអ្នកអាចរកបាននៅក្នុងហាងលក់គ្រឿងទេសនៅសហរដ្ឋអាមេរិក។

លក្ខណៈសកលនៃវិបត្តិអាហារដែលមានសក្តានុពលហាក់ដូចជាអំពាវនាវឱ្យមានផលិតផលវិនិយោគតម្រង់ទិសជាសកល ប៉ុន្តែការផ្តោតអារម្មណ៍ក្នុងស្រុករបស់ PBJ ក៏អាចជាមធ្យោបាយមួយដើម្បីទប់ស្កាត់ផលប៉ះពាល់នៃអតិផរណាដោយផ្ទាល់ទៅលើការប្រើប្រាស់ផ្ទាល់ខ្លួនរបស់អ្នកវិនិយោគអាមេរិក។ អតិផរណាស្បៀងអាហារនៅសហរដ្ឋអាមេរិកគឺ 9.4% ខណៈពេលដែល CPI ទាំងមូលគឺ 8.3% ។ លេខទាំងពីរនេះគឺខ្ពស់មិនត្រូវបានគេឃើញចាប់តាំងពីដើមទសវត្សរ៍ឆ្នាំ 1980 ។

លទ្ធភាព ETF ទំនិញ

ប្រសិនបើអ្នកចង់ឈានដល់ឫសគល់នៃអ្វីដែលកំពុងកើតឡើងជាមួយនឹងការកើនឡើងតម្លៃម្ហូបអាហារ ទីផ្សារទំនិញអាចជាផ្លូវដែលត្រូវទៅ។ ទោះជាយ៉ាងណាក៏ដោយ អនាគតនៃទំនិញមាននិន្នាការប្រែប្រួល ជាមួយនឹងតម្លៃវិលជុំ និងផលប៉ះពាល់ពន្ធបន្ថែម។

ទីផ្សារទំនិញជាទូទៅបានឆេះដោយសារតែប្រទេសរុស្ស៊ីជាពិសេសគឺជាប្រភពនៃទំនិញមិនមែនកសិកម្មជាច្រើន។ ជាមួយនឹងប្រទេសនេះឥឡូវនេះត្រូវបានដកចេញពីទីផ្សារដ៏ធំទូលាយនៅកម្រិតពិភពលោក ទំនិញបានទទួលការជំរុញដ៏សំខាន់មួយ។ ប៉ុន្តែការប៉ះទង្គិចដ៏ធំបំផុតអាចមកពីកសិកម្ម។

ទឹកប្រាក់ចំនួន ១,១ ពាន់លានដុល្លារ មូលនិធិកសិកម្ម Invesco DB (DBA) ភ្ជាប់មកជាមួយសមាមាត្រចំណាយ 0.93% ដែលធ្វើឱ្យវាមានតម្លៃថ្លៃជាងមូលនិធិភាគហ៊ុនដែលបានរៀបរាប់នៅក្នុងអត្ថបទនេះ។ បរិមាណប្រាក់ដុល្លារប្រចាំថ្ងៃជាមធ្យមរបស់វាក៏ខ្ពស់ជាង MOO ដែលមានច្រើនជាង 64 លានដុល្លារ។

មានផលិតផលកសិកម្មដែលមានមូលដ្ឋានលើអនាគតមួយចំនួនដែលមាន ប៉ុន្តែជាមួយនឹងកិច្ចសន្យាអនាគតដាច់ដោយឡែកចំនួន 10 ដែលគ្របដណ្តប់ DBA ទទួលយកទិដ្ឋភាពដ៏ទូលំទូលាយបំផុតនៃលំហ។ បញ្ជីកិច្ចសន្យាអនាគតរបស់វារួមមាន ពោត សណ្ដែក ស្រូវសាលី ស្រូវសាលី Kansas City ស្ករ កាកាវ កាហ្វេ កប្បាស គោរស់ គោចិញ្ចឹម និងជ្រូកគ្មានខ្លាញ់។

ការសម្តែង 

ក្នុងចំណោមមូលនិធិទាំងបួននេះ ការសម្តែងត្រូវបានខ្ចាត់ខ្ចាយខ្លះ។ ទោះយ៉ាងណាក៏ដោយ ទាំងបួនបានឃើញលំហូរចូលយ៉ាងសំខាន់ពីមួយឆ្នាំទៅមួយឆ្នាំ។ 

DBA បានទាញបាន 1.2 ពាន់លានដុល្លារក្នុងរយៈពេលតិចជាង 791.8 ខែ ខណៈពេលដែល MOO ទទួលបាន 218.8 លានដុល្លារ ហើយ VEGI ទទួលបាន 195.2 លានដុល្លារ។ PBJ ទទួលបាន XNUMX លានដុល្លារ។

ហើយវាពិតជា DBA ដែលមានដំណើរការល្អបំផុត ជាមួយនឹងការកើនឡើង 13.26% ពីមួយឆ្នាំទៅមួយថ្ងៃ និងការកើនឡើង 22.35% ក្នុងរយៈពេល 12 ខែកន្លងមកនេះ។ VEGI កំពុងតាមពីក្រោយដោយ YTD ត្រឡប់មកវិញ 8.77% និងការត្រឡប់មកវិញ 12 ខែនៃ 9.88% ក្នុងអំឡុងពេលពីរពេលដែលទីផ្សារភាគហ៊ុនសកលកាន់តែទូលំទូលាយធ្លាក់ចុះយ៉ាងខ្លាំង។

ការផ្តោតអារម្មណ៍របស់ PBJ លើតែបញ្ជីសមាសភាគតូចជាងរបស់សហរដ្ឋអាមេរិក និង MOO អាចនឹងធ្វើឱ្យមានផលប៉ះពាល់ដល់ដំណើរការ ខណៈពេលដែល VEGI ទទួលបានអត្ថប្រយោជន៍ពីការកាន់កាប់ដ៏ធំទូលាយរបស់វាដែលនៅតែត្រួតលើគ្នាបន្តិចជាមួយនឹងបញ្ជីសមាសភាគរបស់ MOO (ការកាន់កាប់ដូចគ្នាជាមួយ MOO តំណាងឱ្យស្ទើរតែមួយភាគបួននៃ VEGI's ផលប័ត្រ) ។ PBJ បានធ្លាក់ចុះជិត 2% ពីមួយឆ្នាំទៅមួយថ្ងៃ ហើយកើនឡើងតិចជាង 5% ក្នុងរយៈពេលមួយឆ្នាំ ខណៈដែល MOO បានត្រឡប់មកវិញ 0.92% និង 5.27% សម្រាប់រយៈពេលទាំងនោះរៀងគ្នា។

គំនិតចុងក្រោយ

VEGI ហាក់ដូចជាជម្រើសដ៏រឹងមាំមួយសម្រាប់អ្នកវិនិយោគដែលចង់កាត់បន្ថយផលប៉ះពាល់នៃបញ្ហាកង្វះអាហារសកលដែលមានសក្តានុពលលើផលប័ត្រ ឬរបៀបរស់នៅផ្ទាល់ខ្លួនរបស់ពួកគេ។

ខណៈពេលដែល DBA គឺជាអ្នកឈ្នះយ៉ាងច្បាស់នៅក្នុងលក្ខខណ្ឌនៃការអនុវត្តនាពេលថ្មីៗនេះ និងផ្តោតលើវត្ថុធាតុដើមនៃផលិតផលម្ហូបអាហារ វានៅតែជាមូលនិធិអនាគតទំនិញ ជាមួយនឹងបញ្ហាទាំងអស់ដែលកើតឡើងជាមួយនឹងប្រភេទផលិតផលនោះ។ MOO គឺពិតជាមានភាពរឹងមាំនៅក្នុងលំហ ប៉ុន្តែការអនុវត្តនាពេលថ្មីៗនេះ ផលប័ត្រតូចចង្អៀត និងសមាមាត្រការចំណាយខ្ពស់ធ្វើឱ្យវាជិតទីពីរទៅនឹង VEGI ។

PBJ ពិតជាល្អណាស់ ប្រសិនបើអ្នកចង់ឱ្យមានការប៉ះពាល់ជាក់លាក់ចំពោះការប្រើប្រាស់អាហារ និងភេសជ្ជៈរបស់សហរដ្ឋអាមេរិក ប៉ុន្តែដោយសារនេះគឺជានិន្នាការសកល វាហាក់ដូចជាវាត្រូវបានចាប់យកបានល្អបំផុតដោយផលិតផលដែលផ្តោតលើដំណាក់កាលដំបូងនៃខ្សែសង្វាក់ផ្គត់ផ្គង់អាហារនៅកម្រិតពិភពលោក។

ទាក់ទង Heather Bell នៅ [អ៊ីមែលការពារ]

រឿងដែលបានណែនាំ

permalink | © រក្សាសិទ្ធិ 2022 ETF.com ។ រក្សា​រ​សិទ្ធ​គ្រប់យ៉ាង