3 "សាច់ប្រាក់ផ្ទុក" មូលនិធិស្ទើរតែទាំងអស់ វិនិយោគិនខកខាន (ទិន្នផលរហូតដល់ 8%)

ខ្ញុំតែងតែភ្ញាក់ផ្អើលនៅពេលដែលវិនិយោគិនភាគលាភមិនអើពើនឹងភាគហ៊ុនបច្ចេកវិទ្យា។ មាន​ន័យ​ថា​ខ្ញុំ​រន្ធត់​ចិត្ត​ជា​ខ្លាំង​ព្រោះ​អ្នក​រក​ចំណូល​ធ្វើ​បាន​ល្អ​ណាស់!

នោះក៏ព្រោះតែមនុស្សភាគច្រើននៅតែគិតថាបច្ចេកវិទ្យាជាផ្ទះនៃការចាប់ផ្តើមអាជីវកម្មដែលគ្មានប្រាក់ចំណេញ ការដួលរលំនៃវេទិកាគ្រីបតូ ឬឈ្មោះសូន្យភាគលាភដូចជា ក្រុមហ៊ុន tesla
TSLA
(TSLA) និង Amazon
AMZN
.com (AMZN) ។

ប៉ុន្តែការពិតគឺថា មួកធំគ្របដណ្តប់លើផ្នែកបច្ចេកវិទ្យា ហើយសរុបមក វិស័យនេះកំពុងអង្គុយនៅលើឃ្លាំងសាច់ប្រាក់ដ៏ធំបំផុតមួយចំនួននៅ Wall Street ។ ផ្លែប៉ោម
Apple បាន
(អេ។ អេ។ អេ។ ភី។ ) ជា​ការ​ពិត​ណាស់​មាន​ទ្រព្យ​សម្បត្តិ​២០២​ពាន់​លាន​ដុល្លារ។ គិតត្រឹមខែកុម្ភៈ នោះមានចំនួនច្រើនជាង 202% នៃការកាន់កាប់សាច់ប្រាក់ ទាំងអស់ ក្រុមហ៊ុន S&P 500!

Alphabet ក៏កាន់កាប់ភាគខាងជើងចំនួន 160 ពាន់លានដុល្លារ។ ក្រុមហ៊ុន MicrosoftMSFT
? ១៣២ ពាន់លានដុល្លារ។ បញ្ជីបន្ត។

បញ្ហា? ក្រុមហ៊ុនទាំងនេះមិនប្រញាប់ប្រញាល់ក្នុងការប្រគល់សាច់ប្រាក់នោះមកឱ្យយើងវិនិយោគិនភាគលាភនោះទេ។ ទាំងអស់បង់ភាគលាភទាប (ឬទេ!) ។

ប៉ុន្តែមានវិធី "backdoor" សម្រាប់ពួកយើងដើម្បីទាញយកការកាន់កាប់សាច់ប្រាក់របស់ក្រុមហ៊ុនទាំងនេះសម្រាប់ការបង់ប្រាក់ដ៏ធំ។ ខ្ញុំកំពុងនិយាយទិន្នផលភាគខាងជើង 5.7% នៅទីនេះ ហើយសូម្បីតែខ្ពស់រហូតដល់ 8%!

រកមើលមូលនិធិបិទសម្រាប់ភាគលាភបច្ចេកវិទ្យាធំ

ផ្លូវរបស់យើងទៅកាន់ការបង់ប្រាក់បច្ចេកវិជ្ជាដ៏ធំដែលមើលរំលងទាំងនេះដំណើរការតាមរយៈថ្នាក់ទ្រព្យសកម្មដែលគេមើលរំលងដែលហៅថា មូលនិធិបិទជិត (CEF). យានជំនិះទាំងនេះគឺដូចជា ETFs បន្តិចដែរ ដែលពួកវាធ្វើពាណិជ្ជកម្មនៅលើទីផ្សារបើកចំហ ហើយ CEFs ជាច្រើនមានឈ្មោះគ្រួសារដែលយើងស្គាល់ច្បាស់ រួមទាំង Big Tech ផងដែរ។

ប៉ុន្តែនោះហើយជាកន្លែងដែលភាពស្រដៀងគ្នាបញ្ចប់។ ដោយសារតែ មិន​ដូច ETFs, CEFs ផ្តល់ឱ្យយើងនូវការទូទាត់ដ៏ធំជាមួយនឹងទិន្នផល 7% និងខ្ពស់ជាងធម្មតានៅក្នុងលំហ។ លើសពីនេះទៅទៀត ដោយសារតែចំនួនភាគហ៊ុនរបស់ CEFs នៅតែដូចគ្នាពេញមួយជីវិតរបស់ពួកគេ ពួកគេតែងតែជួញដូរក្នុងកម្រិតខុសគ្នាជាងតម្លៃនៃផលប័ត្ររបស់ពួកគេ។ "ការបញ្ចុះតម្លៃដល់ NAV" ទាំងនេះគឺជាភាពគ្មានប្រសិទ្ធភាពដែលយើងអាចទាញយកអត្ថប្រយោជន៍។

ខាងក្រោមនេះខ្ញុំបានដាក់ចំណាត់ថ្នាក់ CEFs បច្ចេកវិទ្យាដែលផ្តល់ទិន្នផលខ្ពស់កំពូលចំនួនបីសម្រាប់អ្នកដើម្បីពិចារណាឥឡូវនេះ ដោយដាក់ចំណាត់ថ្នាក់ពីអាក្រក់បំផុតទៅទីមួយតាមលំដាប់នៃបណ្តឹងឧទ្ធរណ៍។ ហើយអរគុណចំពោះការលក់ចេញដែលយើងបានឃើញនៅក្នុង NASDAQ បច្ចេកវិទ្យាធ្ងន់អិនឌីអេស
នៅឆ្នាំនេះ (ដែលទើបតែចាប់ផ្តើមបញ្ច្រាសជាមួយនឹងការលោតថ្មីៗ) យើងទទួលបានឱកាសបន្ថែមដ៏ល្អសម្រាប់ការកើនឡើងនៃ CEFs បច្ចេកវិទ្យា នៅពេលដែលវិនិយោគិនចាប់ផ្តើមដាក់បញ្ចូលក្នុងវិស័យនេះ។

Tech CEF ជ្រើសរើសលេខ 3៖ The Columbia Seligman Premium Technology Fund (STK)

នៅពេលនិយាយអំពី CEFs យើងទាមទារឱ្យមានការវាយតម្លៃដ៏គួរឱ្យទាក់ទាញ ផលប័ត្រដ៏រឹងមាំ ដំណើរការល្អពីមុន ហើយជាការពិតណាស់ ភាគលាភដ៏គួរឱ្យទាក់ទាញ។

STK ប្រាកដជាមានអ្វីដែលយើងចង់បាននៅក្នុងផលប័ត្ររបស់ខ្លួន ដែលពោរពេញទៅដោយម៉ាស៊ីនបង្កើតលំហូរសាច់ប្រាក់ខ្លាំងដូចជា Apple, Microsoft, chipmaker Broadcom
AVGO
(AVGO) និងអ្នកផ្គត់ផ្គង់ឧបករណ៍សាកល្បង តេរ៉ាឌីយ។
TER
(TER) ។ វាក៏គូសធីកប្រអប់ដំណើរការផងដែរ ជាមួយនឹងការត្រឡប់មកវិញប្រចាំឆ្នាំ 14.7% ចាប់តាំងពីវាត្រូវបានដាក់ឱ្យដំណើរការក្នុងឆ្នាំ 2009។

ប៉ុន្តែ STK is គ្រាន់តែពន្លឺតិចតួចនៅលើភាគលាភ (សម្រាប់ CEF) ជាមួយនឹងទិន្នផល 5.7% ។ ទោះជាយ៉ាងណាក៏ដោយ យើងនឹងកាត់បន្ថយវាបន្តិចនៅទីនេះ ព្រោះវាបង់ភាគលាភពិសេសដែលសេស រួមទាំងការទូទាត់ថ្មីៗដល់វិនិយោគិនក្នុងខែមករា។

ដូច្នេះប្រសិនបើ STK គឺជាមូលនិធិដ៏អស្ចារ្យ ហេតុអ្វីបានជាវាចូលទៅក្នុងចំណាត់ថ្នាក់លេខ 3 របស់ខ្ញុំ? ពាក្យមួយម៉ាត់: ការបញ្ចុះតម្លៃ -ឬខ្វះវា។ ដូចដែលខ្ញុំសរសេរនេះ STK ជួញដូរនៅ 11.7% ការធានារ៉ាប់រង ទៅ NAV ដូច្នេះអ្នកវិនិយោគពិតជាបង់ប្រាក់លើសសម្រាប់មូលនិធិនេះ។ អាក្រក់ជាងនេះ បុព្វលាភបច្ចុប្បន្នរបស់វាគឺខ្ពស់ជាង 2.25% បុព្វលាភ STK ដែលមានជាមធ្យមក្នុងរយៈពេលប្រាំឆ្នាំចុងក្រោយនេះ។ នោះមានន័យថាអ្នកគួរតែដាក់ STK នៅក្នុងបញ្ជីតាមដានរបស់អ្នកឥឡូវនេះ ប៉ុន្តែដោយសារតែគុណភាពខ្ពស់របស់វា សូមត្រៀមខ្លួនដើម្បីទិញវានៅលើការធ្លាក់ទឹកសំខាន់ៗ។

ដំណឹងល្អ? ការធ្លាក់ចុះទាំងនោះកើតឡើងជាទៀងទាត់៖ មូលនិធិបានជួញដូរដោយការបញ្ចុះតម្លៃបន្តិចទៅ NAV នាពេលថ្មីៗនេះនៅថ្ងៃទី 28 ខែមិថុនា។

Tech CEF ជ្រើសរើសលេខ 2: មូលនិធិ Nuveen NASDAQ 100 Dynamic Overwrite Fund (QQQ
QQQ
X)

មូលនិធិបន្ទាប់របស់យើងចែករំលែកភាគច្រើននៃ ticker របស់ខ្លួនជាមួយបងប្អូនជីដូនមួយ ETF របស់ខ្លួន។ អ៊ិនវេសស្កូ QQQ ​​ទុកចិត្ត (QQQ), ETF ដែលកាន់កាប់ភាគហ៊ុនទាំងអស់នៅក្នុង NASDAQ 100។ ប៉ុន្តែការបន្ថែម "X" ដោះសោប្រតិបត្តិការថ្មីៗកាន់តែខ្លាំង និង ច្រើន ទិន្នផលខ្ពស់ជាង (8% សម្រាប់ QQQX បើប្រៀបធៀបទៅនឹង 0.6% ដែលមិនមានជាក់ស្តែងសម្រាប់ QQQ) ។

គួរកត់សម្គាល់ថា QQQX ផ្តល់នូវការទូទាត់លើសពីនេះ ខណៈពេលដែលកំពុងកាន់កាប់ភាគហ៊ុនដូចគ្នានឹង QQQ — ឈ្មោះធំៗទាំងអស់របស់ NASDAQ 100។ ប៉ុន្តែវាមានល្បិចពីរបីដងដែលបងប្អូនជីដូនមួយ ETF របស់ខ្លួនមិនអាចប្រឆាំងបាន។ មួយគឺជាការពិតដែលថា QQQX លក់ជម្រើសការហៅនៅលើផលប័ត្ររបស់ខ្លួន។ នេះគឺជាមធ្យោបាយដ៏ឆ្លាតវៃក្នុងការបង្កើតប្រាក់ចំណូលបន្ថែម ជាពិសេសនៅក្នុងទីផ្សារដែលងាយនឹងបង្កជាហេតុ។

នៅក្រោមយុទ្ធសាស្រ្តជម្រើសការហៅទូរសព្ទរបស់ខ្លួន QQQX លក់កិច្ចសន្យាដែលអនុញ្ញាតឱ្យអ្នកទិញទិញការកាន់កាប់របស់ខ្លួននាពេលអនាគតក្នុងតម្លៃដែលបានកំណត់ទុកជាមុន។ ប្រសិនបើភាគហ៊ុនឡើងដល់តម្លៃនោះ វាត្រូវបាន "ហៅទៅឆ្ងាយ" ឬលក់ទៅឱ្យអ្នកទិញជម្រើស ហើយ QQQX រក្សាសាច់ប្រាក់ដែលវាទទួលបានសម្រាប់លក់កិច្ចសន្យា។ ប្រសិនបើភាគហ៊ុនធ្លាក់ចុះ QQQX រក្សាសាច់ប្រាក់ និង ភាគហ៊ុន!

យុទ្ធសាស្រ្តដ៏ឈ្លាសវៃនេះ ដែលដំណើរការល្អបំផុតនៅក្នុងទីផ្សារដែលងាយនឹងបង្កជាហេតុ គឺជាហេតុផលចម្បងដែល QQQX នាំមុខបងប្អូនជីដូនមួយ ETF របស់ខ្លួនដែលចេញពីការគាំង COVID។ វាក៏ជាមូលហេតុដែលយើងអាចទាញយកមូលនិធិសម្រាប់ភាគលាភ 8% អ្នកមាននោះ។

ល្បិចតែមួយគត់ម្តងទៀតគឺការវាយតម្លៃ៖ ទោះបីជាវាមិនមានតម្លៃលើសលប់ដូច STK, QQQX ក៏ដោយ។ ធ្វើ កីឡាមានតម្លៃបុព្វលាភ 3.6% នៃការសរសេរនេះ ដែលជាការប៉ះលើសពីមធ្យមភាគ 1 ឆ្នាំរបស់វាប្រហែល 1% ។ នោះមិនចាំបាច់រារាំងការទិញថ្ងៃនេះទេ ប៉ុន្តែអ្នកប្រហែលជាចង់រង់ចាំ QQQX ធ្លាក់ចុះក្រោមលេខ XNUMX% នោះមុនពេលធ្វើការផ្លាស់ប្តូរ។

ការជ្រើសរើសកំពូលបច្ចេកវិទ្យា CEF: The BlackRock
BLK
មូលនិធិវិទ្យាសាស្ត្រ និងបច្ចេកវិទ្យា (BST)

ឥឡូវនេះសូមបន្តទៅការជ្រើសរើសកំពូលរបស់ខ្ញុំក្នុងចំណោមបីនេះ។ BST គឺជាឈ្មោះដែលធ្លាប់ស្គាល់សម្រាប់សមាជិករបស់ខ្ញុំ ស៊ីអេហ្វខាងក្នុង សេវាកម្ម ជាចម្បងដោយសារតែទិន្នផល 8% និងភាគលាភប្រចាំខែរបស់វា ដែលបានកើនឡើងច្រើនជាងពីរដងក្នុងរយៈពេលប្រាំឆ្នាំចុងក្រោយនេះ។

ដូចការជ្រើសរើសផ្សេងទៀតរបស់យើង BST មានក្រុមហ៊ុនបច្ចេកវិទ្យាលំហូរសាច់ប្រាក់ខ្ពស់ដូចជា Apple, Microsoft និង Amazon បន្ថែមពីលើភាគហ៊ុនដែលរីកចម្រើនផ្សេងទៀត ដូចជាកម្មវិធីទូទាត់ប្រាក់ជាដើម។ ទិដ្ឋាការ
V
(V) និង ម៉ាស្ទ័
MA
(ម៉ាអេស), បណ្តាញដ៏ធំរបស់ពួកគេ (និងការពិតដែលថាពួកគេដំណើរការការទូទាត់ជាជាងប្រាក់កម្ចី) ធ្វើឱ្យពួកគេកាន់តែមានបច្ចេកវិទ្យាជាងការលេងហិរញ្ញវត្ថុ។

ហើយយើងទទួលបានអត្ថប្រយោជន៍ដែលតែងតែមើលរំលងមួយទៀតជាមួយ BST៖ ជំនាញគ្រប់គ្រងរបស់ក្រុមហ៊ុន BlackRock ដែលជាក្រុមហ៊ុនហិរញ្ញវត្ថុដ៏ធំបំផុត និងមានឥទ្ធិពលបំផុតរបស់ពិភពលោក។ ជាមួយនឹងជាង 10 ដុល្លារ ពាន់លាន នៅក្នុងទ្រព្យសកម្មក្រោមការគ្រប់គ្រង វាមានសិទ្ធិចូលប្រើទិន្នន័យទីផ្សារ និងការផ្លាស់ប្តូរនៅក្នុងទីផ្សារពិភពលោក ដែលគ្មាននរណាម្នាក់អាចផ្គូផ្គងបាន។ BlackRock បាន​បកប្រែ​វា​ទៅ​ជា​ប្រតិបត្តិការ​ទីផ្សារ​ខ្លាំង​ជាមួយ BST ។

ឥឡូវនេះវា is ជាការពិតដែល BST ជួញដូរក្នុងតម្លៃបុព្វលាភបន្តិចទៅ NAV ឥឡូវនេះ (0.7% ស្ទើរតែស្មើទៅនឹងមធ្យមភាគប្រាំឆ្នាំរបស់វា 1%)។ ដូច្នេះខណៈពេលដែលយើងមិនទទួលបានការបញ្ចុះតម្លៃដ៏ធំនៅទីនេះ យើងនៅតែចូលចិត្តហាងឆេងរបស់ BST ក្នុងការប្រកាសការកើនឡើងតម្លៃខ្លាំង ព្រោះវាងាយស្រួលគូសប្រអប់ផ្សេងទៀតរបស់យើង ហើយជាពិសេសដោយសារតែអត្ថប្រយោជន៍នៃការគ្រប់គ្រងដ៏ធំដែលវាមាននៅក្នុង BlackRock ។

នេះជាអ្វីផ្សេងទៀតដែលត្រូវចងចាំ៖ មួយនេះបានជួញដូរក្នុងតម្លៃបុព្វលាភ 9%+ ក្នុងឱកាសមួយចំនួនក្នុងរយៈពេល XNUMX ឆ្នាំចុងក្រោយនេះ ហើយមានឱកាសខ្លាំងដែលវានឹងឈានដល់កម្រិតទាំងនោះម្តងទៀតនៅពេលដែលការស្ទុះងើបឡើងវិញនៃបច្ចេកវិទ្យាកើនឡើង។

លោក Michael Foster គឺជាអ្នកវិភាគការស្រាវជ្រាវនាំមុខ ទស្សនវិស័យផ្ទុយ។ សម្រាប់គំនិតចំណូលដ៏អស្ចារ្យបន្ថែមទៀតសូមចុចនៅទីនេះសម្រាប់របាយការណ៍ចុងក្រោយរបស់យើង“ប្រាក់ចំណូលដែលមិនអាចបំផ្លាញបាន៖ មូលនិធិតថ្លៃ ៥ ដោយមានភាគលាភ ១១ ភាគរយប្រកបដោយសុវត្ថិភាព។"

ការបង្ហាញ: គ្មាន