3 ភាគហ៊ុនរូបមន្តដែលបាត់បង់ថ្មីដែលត្រូវពិចារណាសម្រាប់ខែសីហា

សេចក្តីសង្ខេប

• ConocoPhillipsCOP
  ថ្មីៗនេះ Heartland Express និង Archer Aviation មានលក្ខណៈសម្បត្តិគ្រប់គ្រាន់សម្រាប់អ្នកបញ្ចាំង។

សន្ទស្សន៍ទីផ្សារបានកើនឡើងកាលពីថ្ងៃអង្គារ ស្របពេលជាមួយនឹងក្រុមចំណូលថ្មី និងទិន្នន័យសេដ្ឋកិច្ច វិនិយោគិនបានថ្លឹងថ្លែងភាពតានតឹងរវាងសហរដ្ឋអាមេរិក និងចិន ខណៈដែលប្រធានសភាលោកស្រី Nancy Pelosi ចាប់ផ្តើមដំណើរទស្សនកិច្ចទៅកាន់កោះតៃវ៉ាន់។

សន្ទស្សន៍ S&P 500 បានកើនឡើង 0.3% បន្ទាប់ពីធ្លាក់ចុះ 1% មុនក្នុងវគ្គជួញដូរ ខណៈដែល Nasdaq Composite បានកើនឡើង 0.75%។ ផ្ទុយទៅវិញ Dow Jones Industrial Average បានធ្លាក់ចុះ 0.21% ឬ 67.59 ពិន្ទុ។

ដោយសារការអភិវឌ្ឍន៍ទាំងនេះ វិនិយោគិនអាចចាប់អារម្មណ៍លើក្រុមហ៊ុនដែលមានលក្ខណៈគ្រប់គ្រាន់សម្រាប់ រូបមន្តចាញ់ Benjamin Graham អេក្រង់ មុខងារពិសេស GuruFocus ។

មុនពេលគាត់ស្លាប់នៅឆ្នាំ 1976 វិនិយោគិនដ៏ល្បីល្បាញ និងជាអ្នកនិពន្ធនៃ "ការវិភាគសុវត្ថិភាព" និង "វិនិយោគិនឆ្លាតវៃ" បានបង្កើតរូបមន្តចម្រាញ់ដែលពិនិត្យសម្រាប់ក្រុមហ៊ុនដែលមានសមាមាត្រតម្លៃប្រាក់ចំណូលតិចជាង 10 និងសមាមាត្រសមធម៌ទៅទ្រព្យសម្បត្តិនៃ យ៉ាងហោចណាស់ 0.5 ។ រូបមន្តបានទទួលឈ្មោះរបស់វាពីការពិតដែលថាគាត់មិនអាចបោះពុម្ពវាមុនពេលគាត់ស្លាប់។ ដូច្នេះហើយ វាបានបាត់បង់ពីចំណេះដឹងសាធារណៈមួយរយៈ។

ការសាកល្បងខាងក្រោយនៃយុទ្ធសាស្រ្តពីឆ្នាំ 1926 ដល់ឆ្នាំ 1976 បានបង្ហាញថាវានឹងបានដំណើរការលើសពីសន្ទស្សន៍ Dow ប្រហែលពីរដង។

អ្នកត្រួតពិនិត្យបានរកឃើញក្រុមហ៊ុនថ្មីដែលបំពេញតាមលក្ខណៈវិនិច្ឆ័យនៅថ្ងៃទី 2 ខែសីហាគឺ ConocoPhillips (COP, ហិរញ្ញវត្ថុ), Heartland Express Inc. (HTML, ហិរញ្ញវត្ថុ) និង Archer Aviation Inc. (អេស៊ីអេអរ, ហិរញ្ញវត្ថុ).

ConocoPhillips

ConocoPhillips (COP, ហិរញ្ញវត្ថុ) មានមូលធនទីផ្សារ $121.82 ពាន់លានដុល្លារ។ ភាគហ៊ុនរបស់វាត្រូវបានជួញដូរនៅជុំវិញ $94.90 កាលពីថ្ងៃអង្គារជាមួយនឹងសមាមាត្រតម្លៃនៃប្រាក់ចំណូល 9.70 សមាមាត្រតម្លៃសៀវភៅនៃ 2.48 សមាមាត្រតម្លៃលក់ 2.32 និងសមាមាត្រសមធម៌ទៅទ្រព្យសម្បត្តិ 0.53 ។

ក្រុមហ៊ុនថាមពលដែលមានមូលដ្ឋាននៅទីក្រុងហ៊ូស្តុន រុករក ផលិត ដឹកជញ្ជូន និងទីផ្សារប្រេងឆៅ ប៊ីតមីន ឧស្ម័នធម្មជាតិ ឧស្ម័នធម្មជាតិ និងឧស្ម័នធម្មជាតិរាវនៅជុំវិញពិភពលោក។

បន្ទាត់តម្លៃ GFវ៉ាលី
បង្ហាញថាភាគហ៊ុនត្រូវបានវាយតម្លៃដោយស្មើភាពនាពេលបច្ចុប្បន្នដោយផ្អែកលើសមាមាត្រប្រវត្តិសាស្រ្តរបស់ខ្លួន ប្រតិបត្តិការហិរញ្ញវត្ថុកន្លងមក និងការព្យាករណ៍ប្រាក់ចំណូលនាពេលអនាគត។

ពិន្ទុ GF នៃ 83 ក្នុងចំណោម 100 បង្ហាញពីសក្តានុពលនៃដំណើរការល្អ ដែលជំរុញដោយពិន្ទុខ្ពស់សម្រាប់ប្រាក់ចំណេញ កំណើន និងកម្លាំងផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុ ក៏ដូចជាកម្រិតមធ្យមសម្រាប់សន្ទុះ និងតម្លៃ GF ។

កម្លាំងហិរញ្ញវត្ថុ និងប្រាក់ចំណេញរបស់ ConocoPhillips ត្រូវបានគេវាយតម្លៃទាំង 7 ក្នុងចំណោម 10 ដោយ GuruFocus ។ បន្ថែមពីលើការគ្របដណ្តប់ការប្រាក់គ្រប់គ្រាន់ ពិន្ទុ Altman Z-Score នៃ 3.72 បង្ហាញថាក្រុមហ៊ុនស្ថិតក្នុងស្ថានភាពល្អ។ ការត្រឡប់មកវិញលើដើមទុនដែលបានវិនិយោគក៏គ្របដណ្ដប់លើការចំណាយជាមធ្យមដែលមានទម្ងន់នៃដើមទុន ដែលមានន័យថាតម្លៃកំពុងត្រូវបានបង្កើតឡើងនៅពេលដែលក្រុមហ៊ុនរីកចម្រើន។

រឹម និងប្រាក់ចំណេញរបស់ក្រុមហ៊ុនលើភាគហ៊ុន ទ្រព្យសកម្ម និងដើមទុនគឺប្រសើរជាងដៃគូប្រកួតប្រជែង។ ConocoPhillips ក៏មានពិន្ទុ Piotroski F-Score ខ្ពស់នៃ 7 ក្នុងចំណោម 9 ដែលបង្ហាញថាប្រតិបត្តិការមានសុខភាពល្អ និងចំណាត់ថ្នាក់ដែលអាចព្យាករណ៍បានក្នុងចំណោមផ្កាយប្រាំ។ យោងតាម ​​GuruFocus ក្រុមហ៊ុនដែលមានចំណាត់ថ្នាក់នេះត្រឡប់មកវិញជាមធ្យម 1.1% ជារៀងរាល់ឆ្នាំក្នុងរយៈពេល 10 ឆ្នាំ។

ក្នុងចំណោមអ្នកប្រាជ្ញដែលបានវិនិយោគនៅក្នុង ConocoPhillips, Dodge & Cox មានភាគហ៊ុនធំបំផុតជាមួយនឹង 1.63% នៃភាគហ៊ុនឆ្នើមរបស់ខ្លួន។ ពេជ្រហ៊ីលថលរាជធានី (ជំនួញ, គេហទំព័រផ្ទាល់ខ្លួន), ខេនហ្វីស (ជំនួញ, គេហទំព័រផ្ទាល់ខ្លួន), លោក Bill Nygren (ជំនួញ, គេហទំព័រផ្ទាល់ខ្លួន), ស្ទីវិនខូន (ជំនួញ, គេហទំព័រផ្ទាល់ខ្លួន) និង មូលនិធិតម្លៃ Smead (ជំនួញ, គេហទំព័រផ្ទាល់ខ្លួន) ក៏មានមុខតំណែងសំខាន់ៗនៅក្នុងភាគហ៊ុនផងដែរ។

ឌែលឡិនអ៊ិចប្រេស

Heartland Express (HTML, ហិរញ្ញវត្ថុ) មានទីផ្សារមូលប័ត្រ $1.23 ពាន់លានដុល្លារ។ ភាគហ៊ុនរបស់វាត្រូវបានជួញដូរនៅជុំវិញ $15.55 កាលពីថ្ងៃអង្គារជាមួយនឹងសមាមាត្រតម្លៃនៃប្រាក់ចំណូល 8.87 សមាមាត្រតម្លៃសៀវភៅ 1.49 សមាមាត្រតម្លៃលក់ 1.91 និងសមាមាត្រសមធម៌ទៅទ្រព្យសម្បត្តិ 0.74 ។

ក្រុមហ៊ុនដឹកជញ្ជូនដែលមានទីស្នាក់ការកណ្តាលនៅ North Liberty រដ្ឋ Iowa ផ្តល់សេវាកម្មដឹកជញ្ជូនទំនិញឆ្លងកាត់សហរដ្ឋអាមេរិក និងកាណាដា។

យោងតាមបន្ទាត់តម្លៃ GF ភាគហ៊ុនហាក់ដូចជាមានតម្លៃទាបតិចតួចនាពេលបច្ចុប្បន្ន។

ពិន្ទុ GF នៃ 78 បង្ហាញថាក្រុមហ៊ុនទំនងជាមានដំណើរការជាមធ្យមឆ្ពោះទៅមុខ។ វាទទួលបានពិន្ទុខ្ពស់សម្រាប់កម្លាំងហិរញ្ញវត្ថុ តម្លៃ GF និងប្រាក់ចំណេញ ចំណាត់ថ្នាក់មធ្យមសម្រាប់កំណើន និងចំណាត់ថ្នាក់ទាបសម្រាប់សន្ទុះ។

GuruFocus បានវាយតម្លៃភាពរឹងមាំផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុរបស់ Heartland 10 ក្នុងចំណោម 10 ដែលជំរុញដោយកម្រិតការប្រាក់ប្រកបដោយផាសុកភាព និងពិន្ទុ Altman Z-Score ដ៏រឹងមាំនៃ 6.31 ។ ROIC ក៏រំសាយ WACC ផងដែរ ដូច្នេះការបង្កើតតម្លៃកំពុងកើតឡើង។

ប្រាក់ចំណេញរបស់ក្រុមហ៊ុនទទួលបានចំណាត់ថ្នាក់ 8 ក្នុងចំណោម 10 នៅលើផ្នែកខាងក្រោយនៃការពង្រីករឹមប្រតិបត្តិការ និងត្រឡប់មកវិញដែលមានប្រសិទ្ធភាពជាងពាក់កណ្តាលនៃឧស្សាហកម្មរបស់ខ្លួន។ Heartland ក៏មានពិន្ទុ Piotroski F-Score ខ្ពស់នៃ 7 ផងដែរ។ បើទោះបីជាមានការធ្លាក់ចុះនៃប្រាក់ចំណូលក្នុងមួយភាគហ៊ុនក៏ដោយ ក៏វានៅតែមានចំណាត់ថ្នាក់ដែលអាចព្យាករណ៍បានផ្កាយមួយ។

ជាមួយនឹង 0.67% នៃភាគហ៊ុនលេចធ្លោរបស់ខ្លួន Hotchkis & Wiley គឺជាម្ចាស់ភាគហ៊ុន Guru ដ៏ធំបំផុតរបស់ Heartland Express ។ អ្នកប្រាជ្ញផ្សេងទៀតដែលជាម្ចាស់ភាគហ៊ុនរួមមាន Jim Simons (ជំនួញ, គេហទំព័រផ្ទាល់ខ្លួន)' បច្ចេកវិទ្យាក្រុមហ៊ុន Renaissance, Keeley-Teton Advisors, LLC (ជំនួញ, គេហទំព័រផ្ទាល់ខ្លួន), ឆាក់រ៉យ (ជំនួញ, គេហទំព័រផ្ទាល់ខ្លួន), ការវិនិយោគឥន្ទ្រីដំបូង (ជំនួញ, គេហទំព័រផ្ទាល់ខ្លួន), សហការីខេកតុន (ជំនួញ, គេហទំព័រផ្ទាល់ខ្លួន) និង លោក Joel Greenblatt (ជំនួញ, គេហទំព័រផ្ទាល់ខ្លួន).

អាកាសចរណ៍អាកាសចរណ៍

អាកាសចរណ៍ Archer (អេស៊ីអេអរ, ហិរញ្ញវត្ថុ) មានទីផ្សារមូលធន $1.01 ពាន់លានដុល្លារ។ ភាគហ៊ុនរបស់វាត្រូវបានជួញដូរនៅជុំវិញ $4.22 កាលពីថ្ងៃអង្គារជាមួយនឹងសមាមាត្រតម្លៃសៀវភៅ 1.49 និងសមាមាត្រសមធម៌ទៅទ្រព្យសម្បត្តិ 0.90 ។

ក្រុមហ៊ុនដែលមានមូលដ្ឋាននៅទីក្រុង San Jose រដ្ឋកាលីហ្វ័រញ៉ា អភិវឌ្ឍ និងសាងសង់យន្តហោះចុះចត និងចុះចតដោយអគ្គិសនី ឬ eVTVT
OL ដែលមានចម្ងាយ 60 ម៉ាយ និងធ្វើដំណើរក្នុងល្បឿនរហូតដល់ 150 ម៉ាយក្នុងមួយម៉ោង។

ចាប់តាំងពីការបង្ហាញខ្លួនជាសាធារណៈរបស់ខ្លួនតាមរយៈក្រុមហ៊ុនទិញយកគោលបំណងពិសេសក្នុងខែកញ្ញា ឆ្នាំ 2021 ភាគហ៊ុនបានធ្លាក់ចុះជាង 50% ។

ដោយផ្អែកលើពិន្ទុ GF ទាបនៃ 21, Archer ហាក់ដូចជាមានសក្តានុពលនៃការអនុវត្តនាពេលអនាគតមិនល្អ។ ទោះជាយ៉ាងណាក៏ដោយ ដោយសារវានៅតែជាក្រុមហ៊ុនដែលមិនទាន់មានដំណើរការនៅឡើយ វាមិនមានទិន្នន័យគ្រប់គ្រាន់ដើម្បីបង្កើតរូបភាពត្រឹមត្រូវនៃការរំពឹងទុករបស់ខ្លួននោះទេ។

កម្លាំងហិរញ្ញវត្ថុរបស់ Archer Aviation ត្រូវបានគេវាយតម្លៃ 7 ក្នុងចំណោម 10 នៅលើផ្នែកខាងក្រោយនៃសមាមាត្របំណុលដ៏រឹងមាំ។ ទោះជាយ៉ាងណាក៏ដោយ សមាមាត្រ Sloan គឺបង្ហាញពីគុណភាពនៃប្រាក់ចំណូលមិនល្អ។

ប្រាក់ចំណេញរបស់ក្រុមហ៊ុនក៏មិនបានធ្លាក់ចុះដែរ ដោយទទួលបានចំណាត់ថ្នាក់ 1 ក្នុងចំណោម 10 ដោយសារតែរឹមអវិជ្ជមាន និងប្រាក់ចំណេញដែលដំណើរការមិនដំណើរការនៃដៃគូប្រកួតប្រជែងភាគច្រើន។

ខាធើរីនវូដ (ជំនួញ, គេហទំព័រផ្ទាល់ខ្លួន) គឺជាម្ចាស់ភាគហ៊ុនធំជាងគេរបស់ Archer Aviation ដែលមានភាគហ៊ុន 4.30%។ ក្រុមហ៊ុនរបស់ Simons ក៏កាន់កាប់ភាគហ៊ុនផងដែរ។

ការលាតត្រដាង

ខ្ញុំ/យើងមិនមានមុខតំណែងនៅក្នុងភាគហ៊ុនណាមួយដែលបានរៀបរាប់នោះទេ ហើយមិនមានគម្រោងទិញមុខតំណែងថ្មីណាមួយនៅក្នុងភាគហ៊ុនដែលបានរៀបរាប់ក្នុងរយៈពេល 72 ម៉ោងបន្ទាប់។