មហាសេដ្ឋី Ken Fisher ផ្ទុកលើភាគហ៊ុន 'ទិញខ្លាំង' ទាំង 2 នេះ។

វិនិយោគិនដែលកំពុងស្វែងរកដៃណែនាំដើម្បីដឹកនាំពួកគេដោយសុវត្ថិភាពតាមរយៈទិដ្ឋភាពទីផ្សារភាគហ៊ុនដ៏គ្រោះថ្នាក់នាពេលបច្ចុប្បន្ននេះ អាចធ្វើអាក្រក់ជាងស្តាប់អ្វីដែលមហាសេដ្ឋី Ken Fisher និយាយទៅទៀត។

ស្ថាបនិកក្រុមហ៊ុន Fisher Investments ដ៏ល្បីល្បាញបានចាប់ផ្តើមក្រុមហ៊ុនគ្រប់គ្រងប្រាក់ឯករាជ្យរបស់គាត់ជាមួយនឹង $250 ក្នុងឆ្នាំ 1979 ដែលជាក្រុមហ៊ុនដែលឥឡូវនេះមានតម្លៃ $197 បូកនឹងពាន់លានដុល្លារ ខណៈដែលទ្រព្យសម្បត្តិផ្ទាល់ខ្លួនរបស់ Fisher ស្ថិតនៅភាគខាងជើងនៃ $5 ពាន់លានដុល្លារ។

ដូច្នេះសម្រាប់អ្នកដែលមានអារម្មណ៍ធូរស្រាលពីខ្លាឃ្មុំដែលមិនចេះរីងស្ងួតនៅឆ្នាំ 2022 Fisher មានដំបូន្មានសាមញ្ញៗមួយចំនួន៖ "អ្វីដែលទំនោរនឹងធ្លាក់ចុះបំផុតនៅក្នុងទីផ្សារខ្លាឃ្មុំ នៅពេលអ្នកទៅដល់ម្ខាងទៀត ហើយឡើងមកម្ខាងទៀតនៃ V នៅពេលណាក៏បាន។ វាគឺជា, ទំនោរទៅលោតលឿនបំផុតនៅលើ។ ដូច្នេះហើយ នោះហើយជាមូលហេតុដែលការអត់ធ្មត់គឺជាគុណធម៌… ប្រសិនបើអ្នកអត់ធ្មត់ អ្នកនឹងកាន់តែមានតម្លៃ»។

ងាកទៅ Fisher សម្រាប់ការបំផុសគំនិត យើងបានពិនិត្យមើលកាន់តែដិតដល់នូវភាគហ៊ុនចំនួនពីរដែលមហាសេដ្ឋីបានធ្វើការផ្លាស់ប្តូរនាពេលថ្មីៗនេះ។ ការប្រើប្រាស់ មូលដ្ឋានទិន្នន័យរបស់ទិព្វរ៉ានស៍ ដើម្បីស្វែងយល់ពីអ្វីដែលសហគមន៍អ្នកវិភាគនិយាយ យើងបានដឹងថា សន្លឹកឆ្នោតនីមួយៗមានការផ្តល់ចំណាត់ថ្នាក់មតិ "ទិញខ្លាំង" ពីសហគមន៍អ្នកវិភាគ។ តោះមើលថាហេតុអ្វីបានជាពួកគេត្រូវបានគេចាត់ទុកថាជាជម្រើសវិនិយោគដ៏ល្អឥឡូវនេះ។

បច្ចេកវិទ្យាម៉ារេល (MRVL)

ភាគហ៊ុនដែលទទួលបានការយល់ព្រមពី Fisher ដំបូងដែលយើងនឹងពិនិត្យមើលគឺភាពរឹងមាំនៃឧស្សាហកម្មបន្ទះឈីប។ Marvell គឺជាអ្នកផលិត semiconductors និងបច្ចេកវិទ្យាដែលពាក់ព័ន្ធ។ អ្នកឯកទេសផ្នែកសៀគ្វីរួមបញ្ចូលគ្នាបម្រើទីផ្សារយ៉ាងទូលំទូលាយពីមជ្ឈមណ្ឌលទិន្នន័យរហូតដល់រថយន្ត បណ្តាញសហគ្រាស ដល់ ពពក និងហេដ្ឋារចនាសម្ព័ន្ធក្រុមហ៊ុនដឹកជញ្ជូន ក្នុងចំណោមអ្នកដទៃទៀត។ បន្ទាប់ពីការទិញយកផ្សេងៗ ប្រភពចំណូលចម្បងរបស់ក្រុមហ៊ុនបានផ្លាស់ប្តូរពីវិស័យអេឡិចត្រូនិកទៅកាន់ហេដ្ឋារចនាសម្ព័ន្ធទិន្នន័យ (មជ្ឈមណ្ឌលទិន្នន័យ ឧស្សាហកម្ម រថយន្ត បណ្តាញទូរស័ព្ទ)។

ទន្ទឹមនឹងនេះ ប្រាក់ចំណូល និងប្រាក់ចំណូលរបស់ Marvell មាននិន្នាការក្នុងទិសដៅមួយ កើនឡើង។ ហើយទោះបីជាបញ្ហាខ្សែសង្វាក់ផ្គត់ផ្គង់បានធ្វើឱ្យវត្តមានរបស់ពួកគេមានអារម្មណ៍ក៏ដោយ Marvell នៅតែអាចបំពេញតាមការរំពឹងទុករបស់ Wall Street ។

ក្រុមហ៊ុននឹងចេញផ្សាយសារពើពន្ធត្រីមាសទី 1 របស់ខ្លួននៅថ្ងៃទី 2 ខែធ្នូ ប៉ុន្តែក្នុងពេលជាមួយគ្នានេះ យើងអាចទទួលបានអារម្មណ៍ល្អសម្រាប់ស្ថានភាពរបស់ក្រុមហ៊ុនដោយមើលទៅលើលេខ F22Q41 វិញ។ ជាពិសេស ប្រាក់ចំណូលបានកើនឡើង 1.52% ធៀបនឹងរយៈពេលដូចគ្នាកាលពីឆ្នាំមុនដល់ 0.57 ពាន់លានដុល្លារ ដែលបំពេញតាមការរំពឹងទុកតាមដងផ្លូវ ខណៈដែលក្រុមហ៊ុនបានចែកចាយ adj ។ EPS នៃ $0.01 ដែលចូលមកក្នុង $0.56 ខាងលើការប៉ាន់ប្រមាណការយល់ស្រប $XNUMX ។

រឿងរ៉ាវនៅតែបន្ត

ទោះជាយ៉ាងណាក៏ដោយដោយលើកឡើងពីបញ្ហាខ្សែសង្វាក់ផ្គត់ផ្គង់សម្រាប់ FQ3 ក្រុមហ៊ុនរំពឹងថាប្រាក់ចំណូលចំនួន $ 1.56 ពាន់លានដុល្លារដែលបាត់ $ 1.58 ពាន់លានដុល្លារដែលរំពឹងទុកដោយអ្នកវិភាគខណៈពេលដែលសម្រាប់បន្ទាត់ខាងក្រោម ទស្សនវិស័យបានអំពាវនាវដល់ adj ។ EPS នៃ $0.59 នៅចំណុចកណ្តាល ខាងក្រោមការយល់ស្របនៅ $0.61 ។

សរុបមក Marvell មិនអាចទប់ទល់នឹងកម្លាំងទីផ្សារធ្លាក់ចុះ ហើយភាគហ៊ុនបានធ្លាក់ចុះ ~50% នៅឆ្នាំនេះ។

Fisher ច្បាស់ណាស់គិតថាពួកគេតំណាងឱ្យតម្លៃដ៏អស្ចារ្យ។ គាត់បានបង្កើនភាគហ៊ុនរបស់គាត់យ៉ាងខ្លាំងនៅក្នុង Q3 ហើយបានទិញភាគហ៊ុន MRVL ចំនួន 11,133,134 ដែលឥឡូវនេះមានតម្លៃលើសពី $478 លានដុល្លារ។

ការឆ្លុះបញ្ចាំងពីជំហរកើនឡើងរបស់ Fisher, Credit Suisse's Chris Caso ឃើញច្រើនដើម្បីចូលចិត្តអំពីក្រុមហ៊ុនបន្ទះឈីប។

អ្នកវិភាគផ្កាយ 23 បានពន្យល់ថា "ទិដ្ឋភាពអំណោយផលរយៈពេលវែងរបស់យើងចំពោះ MRVL គឺដោយសារតែចំនួនអ្នកបើកបរជាក់លាក់របស់ក្រុមហ៊ុនដែលមានលើសពីពាក់កណ្តាលនៃការរំពឹងទុកនៃកំណើនប្រាក់ចំណូលតាមដងផ្លូវដែលឈានទៅដល់ CY5" អ្នកវិភាគផ្កាយ 5 បានពន្យល់។ "កម្មវិធីបញ្ជាទាំងនោះរួមមានស៊ីលីកុនពាក់កណ្តាលផ្ទាល់ខ្លួន hyperscale អតីតអាជីវកម្ម Inphi អ៊ីសឺរណិតរថយន្ត អាជីវកម្មប្តូរ Innovium និងការបន្តដំណើរការ XNUMXG ។ យើងរំពឹងថាកំណើននៅក្នុងផ្នែកទាំងអស់នេះគឺតិចជាងពឹងផ្អែកខ្លាំងលើទីផ្សារបញ្ចប់ ហើយនឹងមានការរារាំងប្រឆាំងនឹងការធ្លាក់ចុះនៃទីផ្សារ។ លើសពីនេះ ការចំណាយរបស់ប្រតិបត្តិករពពកបានរក្សាបានល្អប្រសើរជាងអ្វីដែលយើងគិតបាន ដោយសារការបង្រួមក្នុងការចំណាយផ្សាយពាណិជ្ជកម្ម។”

គាំទ្រការអត្ថាធិប្បាយរបស់គាត់ អត្រា Caso MRVL ចែករំលែក Outperform (ឧទាហរណ៍ ទិញ) ខណៈពេលដែលគោលដៅតម្លៃ 56 ដុល្លាររបស់គាត់ធ្វើឱ្យមានបន្ទប់សម្រាប់ការកើនឡើងរយៈពេល 12 ខែនៃ 28% ។ (ដើម្បីមើលបទរបស់ Caso, សូម​ចុច​ទីនេះ)

សហសេវិករបស់គាត់យល់ស្រប - ស្ទើរតែឯកច្ឆន្ទដូច្នេះ។ ខណៈពេលដែលអ្នកវិភាគម្នាក់ពេញចិត្តនឹងការអង្គុយនេះ ការពិនិត្យមើលទាំងអស់ 11 ផ្សេងទៀតគឺត្រូវទិញ ដោយផ្តល់ឱ្យភាគហ៊ុនជាមួយនឹងការវាយតម្លៃឯកភាពទិញខ្លាំង។ គោលដៅជាមធ្យមគឺមានសុទិដ្ឋិនិយមជាង Caso នឹងអនុញ្ញាត។ នៅ $61.67 តួលេខនេះបង្ហាញថាភាគហ៊ុននឹងកើនឡើង ~42% នៅឆ្នាំខាងមុខ។ (សូមមើលការព្យាករណ៍ភាគហ៊ុន MRVL នៅលើ TipRanks)

Charles Schwab (អេសអេសអេស)

ពីឧស្សាហកម្មបន្ទះឈីប ឥឡូវនេះយើងងាកទៅរកផ្នែកផ្សេងគ្នាទាំងស្រុងសម្រាប់ការជ្រើសរើសបន្ទាប់របស់ Fisher - ទៅផ្នែកសេវាកម្មហិរញ្ញវត្ថុ។ Charles Schwab ជាអ្នកនាំមុខគេក្នុងអាជីវកម្មសេវាកម្មវិនិយោគ ជួយទាំងអតិថិជនលក់រាយ និងស្ថាប័នវិនិយោគក្នុងទីផ្សារមូលធនប្រកបដោយភាពឆ្លាតវៃ និងមានប្រសិទ្ធភាព។ សេវាកម្មរបស់វាមានចាប់ពីឈ្មួញកណ្តាលធនាគារ និងមូលបត្រ រហូតដល់ការគ្រប់គ្រងទ្រព្យសម្បត្តិ និងទ្រព្យសកម្ម សេវាថែទាំ និងសេវាប្រឹក្សាហិរញ្ញវត្ថុ។ មានទ្រព្យសកម្មរបស់អតិថិជនប្រហែល $7 លានលានដុល្លារ ក្រុមហ៊ុននេះគឺជាក្រុមហ៊ុនធនាគារធំជាងគេទី 7 របស់សហរដ្ឋអាមេរិក។

ផ្នែកមួយនៃ Modus operandi របស់ Schwab គឺប្រមូលប្រាក់បញ្ញើ និងសាច់ប្រាក់ឱ្យបានច្រើនតាមដែលអាចធ្វើបាន ហើយវិនិយោគវាដើម្បីបង្កើតការប្រាក់។ នេះមានប្រយោជន៍ជាពិសេសសម្រាប់បរិយាកាសបច្ចុប្បន្នដែលអត្រាការប្រាក់កំពុងកើនឡើង និងបានជួយក្រុមហ៊ុនឱ្យដំណើរការបានល្អនៅក្នុងបរិយាកាសធ្លាក់ចុះក្នុងឆ្នាំ 2022។

នៅក្នុងរបាយការណ៍ប្រចាំត្រីមាសចុងក្រោយបង្អស់ សម្រាប់ត្រីមាសទី 3 ប្រាក់ចំណូលបានកើនឡើង 22% ពីមួយឆ្នាំទៅមួយឆ្នាំ ដល់ 20 ពាន់លានដុល្លារ ខណៈដែលបានយកឈ្នះការហៅរបស់ Street ចំនួន 5.5 លានដុល្លារ។ ក្រុមហ៊ុនបានបង្កើតប្រាក់ចំណូលសុទ្ធចំនួន $80 ពាន់លានដុល្លារ បើធៀបនឹង $2 ពាន់លានដុល្លារដែលបានចែកចាយក្នុងរយៈពេលដូចគ្នាកាលពីឆ្នាំមុន។ នេះបណ្តាលឱ្យ adj ។ EPS នៃ $ 1.5 ដែលធ្វើឱ្យការព្យាករណ៍របស់ Street មានចំនួន $ 1.10 ។

ដោយមិនចង់បាត់បង់ឱកាសដ៏គួរឱ្យទាក់ទាញមួយ Fisher បានទាញគន្លឹះនៅលើភាគហ៊ុន 15,433,332 ដោយផ្តល់ឱ្យមូលនិធិរបស់គាត់នូវមុខតំណែងថ្មីនៅក្នុង SCHW ។ ក្រឡេកទៅមើលតម្លៃនៃការកាន់កាប់ថ្មីនេះ វាមានតម្លៃជិត 1.26 ពាន់លានដុល្លារ។

ខណៈពេលដែលក្រុមហ៊ុន JP Morgan លោក Ken Worthington ចំណាំថាការវាយតម្លៃភាគហ៊ុនមិនថោកទេ គាត់គិតថាមានហេតុផលល្អសម្រាប់រឿងនោះ។

លោក Worthington យល់ឃើញថា "យើងជឿថា Schwab គឺជាក្រុមហ៊ុនដែលគ្រប់គ្រងបានល្អ និងមានតម្លៃខ្ពស់ដែលធ្វើពាណិជ្ជកម្មក្នុងតម្លៃពិសេសដល់មិត្តភក្ដិ ដោយផ្អែកលើយីហោឈានមុខគេក្នុងឧស្សាហកម្មសម្រាប់សេវាកម្មហិរញ្ញវត្ថុលក់រាយ"។ "យើងចាត់ទុក Schwab ជាក្រុមហ៊ុនរីកចម្រើនដែលមានគំនិតផ្តួចផ្តើមជាច្រើនដើម្បីជំរុញទាំងកំណើនសរីរាង្គបន្ថែម និងអត្រាថ្លៃសេវាខ្ពស់។ យើងឃើញ Schwab ទទួលបានអត្ថប្រយោជន៍ពីមូលដ្ឋានពាណិជ្ជកម្មលក់រាយដែលពាក់ព័ន្ធ ដែលគួរតែជំរុញអតិថិជនវិនិយោគរបស់ Schwab ជំនាន់អនាគត។

ដល់ទីបញ្ចប់នេះ Worthington វាយតម្លៃ SCHW ចែករំលែកលើសទម្ងន់ (ឧទាហរណ៍ទិញ) ខណៈពេលដែលគោលដៅជាមធ្យម 102 ដុល្លាររបស់គាត់បង្ហាញថាវិនិយោគិននឹងទទួលបានផលត្រឡប់មកវិញ ~ 26% ក្នុងមួយឆ្នាំចាប់ពីពេលនេះ។ (ដើម្បីមើលកំណត់ត្រាបទរបស់ Worthington, សូម​ចុច​ទីនេះ)

ក្រឡេកមើលការវិភាគការយល់ស្របជាមួយនឹង 9 Buys vs. 3 Holds ទស្សនៈរបស់អ្នកវិភាគគឺថាភាគហ៊ុននេះគឺ Strong Buy ។ នៅ $ 92.9 គោលដៅជាមធ្យមមានន័យថាការឡើងថ្លៃនៃភាគហ៊ុនរយៈពេល 12 ខែនៃ ~ 15% ។ (សូមមើលការព្យាករណ៍ភាគហ៊ុន SCHW នៅលើ TipRanks)

ដើម្បីស្វែងរកគំនិតល្អ ៗ សម្រាប់ការជួញដូរភាគហ៊ុនក្នុងការវាយតំលៃដ៏គួរឱ្យចាប់អារម្មណ៍សូមចូលទៅកាន់គេហទំព័រទិព្វរ៉ាថេក ភាគហ៊ុនល្អបំផុតដើម្បីទិញដែលជាឧបករណ៍ដែលទើបបង្កើតថ្មីដែលបង្រួបបង្រួមរាល់ការយល់ដឹងអំពីសមធម៌របស់ទិព្វរ៉ានស៍។

ការបដិសេធៈមតិយោបល់ដែលបានលើកឡើងនៅក្នុងអត្ថបទនេះគឺគ្រាន់តែជាគំនិតរបស់អ្នកវិភាគដែលមានលក្ខណៈពិសេសប៉ុណ្ណោះ។ ខ្លឹមសារមានគោលបំណងប្រើប្រាស់ក្នុងគោលបំណងផ្តល់ព័ត៌មានតែប៉ុណ្ណោះ។ វាមានសារៈសំខាន់ខ្លាំងណាស់ក្នុងការធ្វើការវិភាគដោយខ្លួនឯងមុនពេលធ្វើការវិនិយោគ។