Jim Cramer និយាយថានឹងទិញទឹកជ្រលក់

ទីផ្សារបានធ្លាក់ចុះយ៉ាងខ្លាំងនៅឆមាសទីមួយនៃឆ្នាំនេះ ប៉ុន្តែព័ត៌មានមិនអាក្រក់ទាំងអស់សម្រាប់អ្នកវិនិយោគនោះទេ។ តម្លៃភាគហ៊ុនទាបដែលយើងបានឃើញផ្តល់ឱកាសច្រើនសម្រាប់អ្នកវិនិយោគដែលកំពុងស្វែងរកទិញធ្លាក់ចុះ ឬទទួលបានការបញ្ចុះតម្លៃ។ ល្បិចគឺស្វែងរកពួកគេ។

លោក Jim Cramer ដែលជាពិធីករដ៏ល្បីនៃកម្មវិធី 'Mad Money' របស់ស្ថានីយទូរទស្សន៍ CNBC មានគំនិតមួយចំនួនអំពីស្ថានភាពនេះ។ តាមទស្សនៈរបស់គាត់ ភាពច្របូកច្របល់នៃទីផ្សារបានជះឥទ្ធិពលជាប្រយោជន៍ដល់ការតម្រៀបស្រូវសាលីចេញពីអង្កាម និង 'កាត់បន្ថយការលើសនៃរយៈពេលពីរឆ្នាំកន្លងមកនេះ' ។

Cramer ចង្អុលបង្ហាញថាវិនិយោគិនគួរតែផ្តោតលើភាគហ៊ុនជាមួយនឹង 'រឿងជាប់លាប់ដែលបង្ហាញថាពួកគេមានសមត្ថភាពធ្វើឱ្យមានការងើបឡើងវិញ' ។

"ឈ្មោះដែលរងគ្រោះខ្លាំងបំផុតឥឡូវនេះកំពុងជួញដូរនៅខាងក្រោមកន្លែងដែលពួកគេនៅដើមដំបូងនៃជំងឺរាតត្បាត - ក្នុងករណីខ្លះខាងក្រោម។ ទាំងនេះគឺជាអ្វីដែលខ្ញុំហៅថារឿងផ្តល់សំណងសរុប ហើយខណៈពេលដែលពួកគេខ្លះមានគ្រោះថ្នាក់ ខ្ញុំទទួលស្គាល់ថា ខ្លះទៀតតំណាងឱ្យឱកាសទិញដ៏អស្ចារ្យនៅទីនេះ" Cramer បាននិយាយ។

ដូច្នេះ ចូរ​យើង​ធ្វើ​តាម​ដំបូន្មាន​របស់ Cramer ហើយ​មើល​ឱ្យ​ដិតដល់​នូវ​អនុសាសន៍​កំពូល​ទាំង​បី​របស់​គាត់។ យើងបានប្រើ មូលដ្ឋានទិន្នន័យទិព្វរ៉ានស៍ ដើម្បីទាញយកព័ត៌មានលម្អិតចុងក្រោយបំផុតរបស់ពួកគេ ហើយយើងនឹងពិនិត្យមើលវា រួមជាមួយនឹងការអត្ថាធិប្បាយថ្មីៗពីអ្នកវិភាគកំពូលមួយចំនួនរបស់ Street ។

វេទិកាមេតា (META)

ការជ្រើសរើស Cramer ដំបូងដែលយើងនឹងមើលគឺ Meta Platforms ដែលជា Facebook ដែលទើបនឹងប្តូរឈ្មោះថ្មី។ កាលពីខែមុន នៅក្នុងការតាមដានការផ្លាស់ប្តូរឈ្មោះ ក្រុមហ៊ុនបានធ្វើបច្ចុប្បន្នភាពជាផ្លូវការនូវប័ណ្ណភាគហ៊ុនរបស់ខ្លួន ដោយយកអក្សរកាត់ថ្មី META ។ ជាមួយនឹងការផ្លាស់ប្តូរសន្លឹកឆ្នោត Meta Platforms បានបញ្ចប់ការផ្លាស់ប្តូររបស់ខ្លួនទៅជាក្រុមហ៊ុនកាន់កាប់ដោយធ្វើឱ្យ Facebook, WhatsApp និង Instagram ជាក្រុមហ៊ុនបុត្រសម្ព័ន្ធរបស់ខ្លួន។

ការដាក់ស្លាកយីហោឡើងវិញមិនមែនជាគ្រាប់វេទមន្តទេ ហើយលទ្ធផលប្រចាំត្រីមាសចុងក្រោយបំផុតរបស់ Meta សម្រាប់ 1Q22 ឆ្លុះបញ្ចាំងពីនោះ។ ក្រុមហ៊ុនបានបង្ហាញពីការធ្លាក់ចុះយ៉ាងច្បាស់លាស់នៅបន្ទាត់កំពូល។ ប្រាក់ចំណូលបានធ្លាក់ចុះ 17% ពី Q4 ។ ទន្ទឹមនឹងនេះដែរ ប្រាក់ចំណូលបានកើនឡើងពីមួយឆ្នាំទៅមួយឆ្នាំ ជាមួយនឹងខ្សែបន្ទាត់កំពូលចំនួន $27.9 ពាន់លានដុល្លារ ដែលចូលមកក្នុង 7% ខ្ពស់ជាង 1 ពាន់លានដុល្លាររបស់ 21Q26.1 ។ ប្រាក់ចំណូលសុទ្ធរបស់ក្រុមហ៊ុនបានធ្លាក់ចុះ ដោយ EPS ធ្លាក់ចុះ y/y ពី 3.30 ដុល្លារទៅ 2.72 ដុល្លារ ការបាត់បង់ 18% ។

រឿងរ៉ាវនៅតែបន្ត

ប្រព័ន្ធផ្សព្វផ្សាយសង្គមអាស្រ័យទៅលើស្ថិតិអ្នកប្រើប្រាស់ ហើយនោះជាកន្លែងដែល Meta បាននិងកំពុងបង្ហាញសញ្ញាច្បាស់បំផុតនៃការយឺតយ៉ាវ។ ចាប់ផ្តើមកាលពីឆ្នាំមុន កំណើននៃអ្នកប្រើប្រាស់ជាមធ្យមប្រចាំខែ (MAUs) បានចាប់ផ្តើមធ្លាក់ចុះក្រោម 3 ពាន់លាននាក់។ នៅក្នុងត្រីមាសទីមួយនៃឆ្នាំនេះ ក្រុមហ៊ុនបានរាយការណ៍ថាមានកំណើនត្រឹមតែ 3% ដល់ 2.94 ពាន់លាន MAUs ។

ជាមួយនឹងសាវតានេះ យើងអាចយល់បានថាហេតុអ្វីបានជាភាគហ៊ុន META បានដំណើរការទាបជាងទីផ្សារមកទល់ពេលនេះ។ ដែលជាកន្លែងដែល NASDAQ បានធ្លាក់ចុះ 26% ពីមួយឆ្នាំទៅមួយឆ្នាំ META ធ្លាក់ចុះ 50% ។

ងាកមក Wall Street អ្នកវិភាគលំដាប់ផ្កាយ 5 លោក Ivan Feinseth គិតថាបច្ចុប្បន្នភាគហ៊ុន Meta ផ្តល់សក្តានុពលលើសពី 170% ។ Feinseth វាយតម្លៃភាគហ៊ុនដែលទិញ រួមជាមួយនឹងគោលដៅតម្លៃ $466 ។ (ដើម្បី​ទស្សនា​បទ​ចម្រៀង​របស់ Feinseth, សូម​ចុច​ទីនេះ)

“META មានការកើនឡើងគួរឱ្យកត់សម្គាល់ដែលជំរុញដោយសក្តានុពលដែលកំពុងបន្តក្នុងការរកប្រាក់ពីកម្មវិធី និងបច្ចេកវិទ្យាសំខាន់ៗជាច្រើនរួមទាំង Instagram, Messenger, WhatsApp និង Oculus ។ META បន្តវិនិយោគលើតារាងតុល្យការ និងលំហូរសាច់ប្រាក់របស់ខ្លួនក្នុងការបង្កើនតម្លៃភាគហ៊ុនិកតាមរយៈការច្នៃប្រឌិត ការទិញយកជាយុទ្ធសាស្ត្រ និងការទិញភាគហ៊ុនបន្ត។ យើងជឿថាការកើនឡើងបន្ថែមទៀតនៅក្នុងភាគហ៊ុនមាន” Feinseth យល់ឃើញ។

អ្នកវិភាគ 28 នាក់ផ្សេងទៀតបានចូលរួមជាមួយ Feinseth នៅក្នុងបញ្ជីរលក់ ហើយជាមួយនឹង 7 Holds និង 2 Sells ផ្សេងទៀត ភាគហ៊ុននេះមានការវាយតម្លៃឯកភាពទិញមធ្យម។ ខណៈពេលដែលគោលដៅតម្លៃជាមធ្យមមិនមានសុទិដ្ឋិនិយមដូចអ្នកវិភាគ Tigress នៅ $265.86 តួលេខនេះនៅតែអាចផ្តល់នូវការកើនឡើង 59% ក្នុងរយៈពេល 12 ខែ។ (សូមមើលការព្យាករណ៍ភាគហ៊ុន Meta នៅលើ TipRanks)

Walt Disney (DIS)

'Cramer pick' បន្ទាប់ដែលយើងនឹងមើលគឺជាក្រុមហ៊ុនដែលគ្រប់គ្នានឹងទទួលស្គាល់។ យ៉ាងណាមិញ Mickey Mouse គឺជារូបភាពដ៏ល្បីបំផុតមួយរបស់ពិភពលោក និងជាម៉ាកសាជីវកម្មដែលល្បីជាងគេ។ វាក៏តំណាងឱ្យភាគហ៊ុនដែលបានធ្លាក់ចុះ 38% ពីមួយឆ្នាំទៅមួយឆ្នាំ។

ការក្រឡេកមើលការចេញផ្សាយហិរញ្ញវត្ថុនាពេលថ្មីៗនេះបង្ហាញពីការពន្យល់ដ៏សាមញ្ញមួយ៖ សេវាកម្មស្ទ្រីមរបស់ Disney គឺ Disney+ កំពុងធ្វើឱ្យឈាមហូរចូលសាច់ប្រាក់ក្នុងល្បឿនដ៏លឿនមួយ។ វិនិយោគិនមិនចូលចិត្តពីផលិតផលដែលមានការបំភាន់ខ្លាំងបែបនេះទេ សូម្បីតែនៅក្នុងក្រុមហ៊ុនដែលរាយការណ៍អំពីមាត្រដ្ឋានរឹងមាំនៅក្នុងតំបន់ផ្សេងទៀត និងប្រាក់ចំណេញសរុបក៏ដោយ។

របាយការណ៍ចុងក្រោយបំផុតពីត្រីមាសទី 2022 នៃឆ្នាំសារពើពន្ធរបស់ក្រុមហ៊ុន 2 (ត្រីមាសដែលបញ្ចប់នៅថ្ងៃទី 19.25 ខែមេសា) បានដាក់នៅក្នុងទស្សនៈនេះ។ ក្រុមហ៊ុន Disney បានរាយការណ៍ពីខ្សែបន្ទាត់កំពូលចំនួន $ 23 ពាន់លានដុល្លារ កើនឡើង 29% ធៀបនឹងត្រីមាសឆ្នាំមុន និងការកើនឡើង XNUMX% ពីមួយឆ្នាំទៅមួយឆ្នាំនៅក្នុងប្រាក់ចំណូលប្រាំមួយខែ។ ការខួងចុះក្រោមបញ្ហាបានចាប់ផ្តើម។

ទីមួយនៅបន្ទាត់ខាងក្រោម អេភីអេសដែលពនឺបានមកនៅតម្លៃ 1.08 ដុល្លារ។ ខណៈពេលដែលការកើនឡើង 37% ពីមួយឆ្នាំទៅមួយឆ្នាំ វាខកខានការព្យាករណ៍ 9% ដែលធ្វើឱ្យអ្នកវិនិយោគខកចិត្ត។ ទោះជាយ៉ាងណាក៏ដោយ ដំណឹងអាក្រក់សម្រាប់អ្នកវិនិយោគគឺការខាតបង់ដ៏ធំនៅក្នុងផ្នែក Disney+ ។ សេវាកម្មស្ទ្រីមរបស់ក្រុមហ៊ុន - ដែលអាចមានអំនួតពីការចូលទៅកាន់បណ្ណាល័យមាតិកាដ៏ធំរបស់ Disney និងដើរតួជាអ្នកពេញនិយម សង្គ្រាមផ្កាយ និង ភ្ញាក់ផ្អើលកាន់តែខ្លាំង Franchise Universes - បាត់បង់ 887 លានដុល្លារក្នុង Q2 សារពើពន្ធ។ នេះគឺកើនឡើងពីការខាតបង់ចំនួន 290 លានដុល្លារក្នុងត្រីមាសឆ្នាំមុន ហើយត្រូវបានទូទាត់មួយផ្នែកដោយតម្រូវការសួនកម្សាន្តដ៏រឹងមាំ និងកំណើនអ្នកជាវស្ទ្រីម។

អ្នកវិភាគផ្កាយ 5 របស់ Morgan Stanley បេនយ៉ាមីនស្វិនបឺនទោះយ៉ាងណាក៏ដោយ ជឿជាក់ថាវិនិយោគិនគួរតែរៀបចំវគ្គសិក្សានៅលើ Disney ហើយជៀសវាងការលក់ដ៏គួរឱ្យភ័យខ្លាច។ គាត់​មើល​ឃើញ​តម្លៃ​បច្ចុប្បន្ន​ជា​ឱកាស​ក្នុង​ការ​ទិញ​ចូល។

“យើងឃើញហានិភ័យ/រង្វាន់ដ៏គួរឱ្យទាក់ទាញនៅកម្រិតបច្ចុប្បន្ន។ ដឹកនាំដោយផ្នែក Parks & Experience របស់ខ្លួន និងជាមួយនឹងអត្ថប្រយោជន៍នៃអាជីវកម្មស្ទ្រីមដែលនៅក្មេងនៅឡើយ ដើម្បីរកប្រាក់ចំណេញ យើងឃើញកំណើន EPS ដែលបានកែសម្រួល 20-25% ក្នុងរយៈពេលបីឆ្នាំខាងមុខ... ប្រែប្រួលយ៉ាងខ្លាំងទៅនឹងប្រាក់ចំណូល។ យើងជឿជាក់ថា វាអាចងើបឡើងវិញ ហើយនៅទីបំផុតលើសពីការរកប្រាក់ចំណូលខ្ពស់បំផុតមុនៗក្នុងរយៈពេល ប៉ុន្តែអ្វីដែលសំខាន់ជាងនេះទៅទៀតនោះគឺថាខ្លឹមសាររបស់វាមានតម្លៃទាបជាងតម្លៃភាគហ៊ុនបច្ចុប្បន្ន" Swinburne បានសរសេរ។

Swinburne ប្រើការអត្ថាធិប្បាយរបស់គាត់ដើម្បីបម្រុងទុកការវាយតម្លៃលើសទម្ងន់របស់គាត់ (ឧទាហរណ៍ទិញ) នៅលើភាគហ៊ុន DIS ហើយគោលដៅតម្លៃរបស់គាត់គឺ $125 បង្ហាញពីសក្តានុពលសម្រាប់ការកើនឡើង 29% ក្នុងឆ្នាំខាងមុខនេះ។ (ដើម្បីមើលកំណត់ត្រាបទរបស់ Swinburne, សូម​ចុច​ទីនេះ)

សម្រាប់ផ្នែកភាគច្រើន Wall Street យល់ស្របនឹងការអំពាវនាវរបស់ Swinburne លើក្រុមហ៊ុន។ ការវាយតម្លៃការទិញកម្រិតមធ្យមរបស់ Disney គឺបានមកពីការវាយតម្លៃរបស់អ្នកវិភាគចំនួន 24 ដែលរួមមានការទិញ 17 និង 7 កាន់។ គោលដៅតម្លៃជាមធ្យមគឺ $139.22 បង្ហាញពីសក្តានុពលកើនឡើង 44% ក្នុងមួយឆ្នាំពីតម្លៃជួញដូរបច្ចុប្បន្ន $96.76។ (សូមមើលការព្យាករណ៍ភាគហ៊ុនរបស់ Disney នៅលើ TipRanks)

ប្រព័ន្ធស៊ីស្កូ (ស៊ីអេសអេស)

យើងនឹងបញ្ចប់ជាមួយនឹង Cisco Systems ដែលជាអ្នកដឹកនាំក្នុងវិស័យបច្ចេកវិទ្យាបណ្តាញ និងភាគហ៊ុនមួយក្នុងចំណោមភាគហ៊ុនដែលលោក Jim Cramer ចូលចិត្ត។

Cisco ផ្តល់ជូននូវផលិតផលជាច្រើនប្រភេទ ចាប់ពីកម្មវិធីបណ្តាញ និងសុវត្ថិភាព រហូតដល់ផ្នែករឹង ដូចជារ៉ោតទ័រ និងឧបករណ៍ប្តូរសម្រាប់ប្រព័ន្ធឥតខ្សែ បណ្តាញមជ្ឈមណ្ឌលទិន្នន័យ រហូតដល់អុបទិក និងឧបករណ៍បញ្ជូន។ មូលដ្ឋានអតិថិជនរបស់ក្រុមហ៊ុនគឺមានមូលដ្ឋានទូលំទូលាយ ដោយសារខ្សែផលិតផលរបស់ខ្លួនបានរកឃើញកម្មវិធីនៅក្នុងឧស្សាហកម្មចាប់ពីហិរញ្ញវត្ថុរហូតដល់ការផលិតរហូតដល់ការថែទាំសុខភាពដល់រដ្ឋាភិបាលរហូតដល់ការអប់រំដល់ឧបករណ៍ប្រើប្រាស់រហូតដល់ការលក់រាយ។

ទោះជាយ៉ាងណាក៏ដោយនៅឆ្នាំនេះភាគហ៊ុន CSCO បានបាត់បង់ 30% ។ ក្រុមហ៊ុនបានប្រឈមមុខនឹងបញ្ហាធ្ងន់ធ្ងរពីបញ្ហាខ្សែសង្វាក់ផ្គត់ផ្គង់ដែលកំពុងបន្ត ការចាក់សោរ COVID នៅក្នុងប្រទេសចិន និងសូម្បីតែពីសង្គ្រាមរបស់រុស្ស៊ីនៅអ៊ុយក្រែន។ និយាយឱ្យសាមញ្ញ កង្វះខាតនៅក្នុងបន្ទះសៀគ្វី semiconductor ប៉ះពាល់ដល់សមត្ថភាពរបស់ Cisco ក្នុងការផលិតផលិតផល ខណៈដែលខ្សែសង្វាក់ផ្គត់ផ្គង់ធ្វើឱ្យមានការលំបាកកាន់តែខ្លាំងក្នុងការទទួលបានវត្ថុធាតុដើម និងដឹកជញ្ជូនទំនិញដែលបានបញ្ចប់។ ស្ថានភាព​ចិន​និង​សង្គ្រាម​អ៊ុយក្រែន​បាន​ធ្វើ​ឲ្យ​បញ្ហា​ទាំងពីរ​កាន់តែ​ធ្ងន់ធ្ងរ។

លទ្ធផលមួយក្នុងចំណោមលទ្ធផលទាំងអស់៖ Cisco បានរាយការណ៍ថា $12.8 ពាន់លានដុល្លារនៅក្នុងប្រាក់ចំណូលកំពូលសម្រាប់ត្រីមាសទី 2022 នៃសារពើពន្ធ 13.3 របស់ខ្លួន ធៀបនឹងឆ្នាំមុន និងទាបជាងការព្យាករណ៍ 87 ពាន់លានដុល្លារ។ ប្រាក់ចំណូលបានល្អប្រសើរបន្តិច; នៅ 83 សេនក្នុងមួយហ៊ុន ជាលេខដែលមិនមែនជា GAAP EPS បានកើនឡើងតិចតួចពី 86 សេនដែលបានរាយការណ៍នៅក្នុងត្រីមាសឆ្នាំមុន ហើយមួយកាក់ខ្ពស់ជាងការប៉ាន់ស្មាន XNUMX សេន។

បញ្ហាពិតបានកើតឡើងនៅក្នុងការណែនាំរបស់ Cisco ។ សម្រាប់ត្រីមាសទី 76 សារពើពន្ធ ក្រុមហ៊ុនកំពុងសម្លឹងមើលប្រាក់ចំណូលពី 84 សេនទៅ 1 សេនក្នុងមួយហ៊ុន នៅក្នុងតួលេខដែលមិនមែនជា GAAP ដែលបានកែតម្រូវ ដែលធ្លាក់ចុះពីកម្រិតបច្ចុប្បន្ន លើសពី 5% ទៅ XNUMX% y/y ក្នុងប្រាក់ចំណូលធ្លាក់ចុះ។ .

ខណៈពេលដែលរូបភាពបច្ចុប្បន្នមានភាពអាប់អួរ អ្នកវិភាគផ្កាយ 5 Oppenheimer Ittai Kidron មើលឃើញហេតុផលសម្រាប់សុទិដ្ឋិនិយម។ គាត់បានសរសេរថា "ស៊ីស្កូបានជួបប្រទះបញ្ហាជាច្រើននៅក្នុង 3QFY22 (ខ្សែសង្វាក់ផ្គត់ផ្គង់, រុស្ស៊ី/បេឡារុស្ស, ចិនបិទ) ដែលនាំឱ្យមានការថយចុះនៃកំណើនការបញ្ជាទិញផលិតផល និងខ្សោយជាងការណែនាំ 4Q ដែលរំពឹងទុក។ ខណៈពេលដែលយើងរំពឹងថានឹងមានសម្ពាធរយៈពេលជិតបន្ថែមទៀតនៅពេលដែលក្រុមហ៊ុនរុករកបញ្ហាទាំងនេះ យើងនៅតែមានសុទិដ្ឋិនិយមលើទស្សនវិស័យ LT របស់ Cisco ហើយជឿជាក់ថាក្រុមហ៊ុននឹងទទួលបានអត្ថប្រយោជន៍ពី tailwinds ជាច្រើន (5G, WiFi6, Cloud Security)។

ជាមួយនឹងទស្សនវិស័យនោះ Kidron វាយតម្លៃ Cisco ចែករំលែក Outperform (ឧទាហរណ៍ ទិញ) ហើយគោលដៅតម្លៃ 50 ដុល្លាររបស់គាត់បង្ហាញពីការកើនឡើង 16% ពីកម្រិតបច្ចុប្បន្ន។ (ដើម្បីមើលកំណត់ត្រាបទរបស់ Kidron, សូម​ចុច​ទីនេះ)

សរុបមក Wall Street កំពុងចាត់វិធានការយឺតៗលើភាគហ៊ុននេះ។ CSCO មានការវាយតម្លៃរបស់អ្នកវិភាគថ្មីៗចំនួន 21 ដែលបំបែកទៅជា 8 Buys, 12 Holds និង 1 Sell – ទាំងអស់សម្រាប់ការវាយតម្លៃការព្រមព្រៀងទិញមធ្យម។ តម្លៃភាគហ៊ុនបច្ចុប្បន្នកំពុងដំណើរការនៅ $43.15 ហើយគោលដៅតម្លៃមធ្យម $51.53 បង្ហាញពីការកើនឡើង 19.5% សម្រាប់រយៈពេល 12 ខែបន្ទាប់។ (សូមមើលការព្យាករណ៍ភាគហ៊ុន CSCO នៅលើ TipRanks)

ដើម្បីស្វែងរកគំនិតល្អ ៗ សម្រាប់ការជួញដូរភាគហ៊ុនក្នុងការវាយតំលៃដ៏គួរឱ្យចាប់អារម្មណ៍សូមចូលទៅកាន់គេហទំព័រទិព្វរ៉ាថេក ភាគហ៊ុនល្អបំផុតដើម្បីទិញដែលជាឧបករណ៍ដែលទើបបង្កើតថ្មីដែលបង្រួបបង្រួមរាល់ការយល់ដឹងអំពីសមធម៌របស់ទិព្វរ៉ានស៍។

ការមិនទទួលខុសត្រូវ៖ យោបល់ដែលបានលើកឡើងនៅក្នុងអត្ថបទនេះគឺគ្រាន់តែជាការយល់ឃើញរបស់អ្នកវិភាគដែលមានលក្ខណៈពិសេសប៉ុណ្ណោះ។ ខ្លឹមសារមានគោលបំណងប្រើប្រាស់ក្នុងគោលបំណងផ្តល់ព័ត៌មានតែប៉ុណ្ណោះ។ វាមានសារៈសំខាន់ខ្លាំងណាស់ក្នុងការធ្វើការវិភាគដោយខ្លួនឯងមុនពេលធ្វើការវិនិយោគ។